The Impact of Fuel Price Increase on Stock Price in Indonesia Stock Exchange  

Oleh:

Chandra, Teddy

Jenis: Article from Journal - ilmiah nasional - terakreditasi DIKTI
Dalam koleksi: Journal of Economics, Business, & Accountancy: ventura vol. 16 no. 3 (Dec. 2013), page 385-398.
Topik: Abnormal Return Expected Return; Trading Volume Activity; E vent Study.

Ketersediaan

Perpustakaan Pusat (Semanggi) Nomor Panggil: VV5.9 Non-tandon: 1 (dapat dipinjam: 0) Tandon: tidak ada

Lihat Detail Induk

Isi artikel

Tiijuan penetian ini adalah menguji reaksi pasar terhadap kenaikan harga BBM yang ditemukan oleh Femerintah pada tanggal 22 Juni 2013. Penelitian ini menggunakan abnormal return dan trading volume activity sebagai indikator reaksi investor di pasar modal. Untuk menguji reaksi investor digunakan event study yang mengukur perbedaan reaksi sebelum dan sesudah pengumuman kenaikan harga BBM. Sarnpel yang digunakan dalam penelitian ini adalah sernua perusahaan j ang terdaftar pada LQ 45 periode Februari sampai Juli 2013. Hasil yang diperoleh menunjukkan adanya abnormal return negatif signifikan sebelum penggunaan kenaikan harga BBM dan terdapat abnormal return positif setelah pengumuman kenaikan harga BBM. Namun lidak terdapat perbedaan vang berarti antara abnormal return sebelum dan sesudah diumumi:annya kenaikan harga BBM. Sementara trading volume activity baik untuk kondisi sebelum maupun sesudah pengumuman kenaikan harga BBM terdapat peningkatan aktivitas yang berarti. Namun tidak terdapat perbedaan yang benu ti antara aktivitas sebelum dan sesudah pengumuman kenaikan harga BBM.

Opini Anda

Klik untuk menuliskan opini Anda tentang koleksi ini!

Kembali